积木拼图董骏：金融科技，中国将在这片市场弯道超车

金融科技使我幸福。

毕竟足不出户就理财，信用卡通过APP申请，一个指纹就支付，花呗比妈妈还管用。

金融科技，一直被认为是中国在金融行业赶超欧美的路径。

2017年全球金融科技百强榜中，前三名都是中国企业，前十强有五家来自中国。时光倒回到2014年，中国仅有一家企业上榜。

积木拼图集团CEO董骏表示：“现在，在美国申请保险或信用卡，还需要一些线下手段辅助，而中国的信贷产品、理财产品越来越去人工化，所以中国的金融科技是有可能实现弯道超车的。”

艾瑞咨询的数据显示，在“线上获客、大数据风控、IT系统构建、贷后管理”四个领域中，不同程度引入金融科技后的泛线上信贷领域，2017年交易规模超过10万亿。

这是一片数十万亿级别的市场，一片阿里、腾讯都绕着它全面开战的市场。

爆发的10万亿

早上要迟到了，你用手机叫了滴滴；午饭用饿了么叫了外卖；晚上在天猫买了生活用品，又去亚马逊买了两本书……科技是神奇的东西，它让一根网线战全球。金融科技，则让我们感受到了更方便、快捷、流畅的金融体验。

前段时间，一系列电视采访截图红遍朋友圈。图片中，某银行职员表达了他对金融科技发自肺腑的赞美：“今年年初，在老婆不知情的情况下，我在单位的收入涨了一千块。为了安全妥善的用好这笔钱，我设置了一下网银，每月发工资自动转一千块，到工资卡绑定的Ⅱ类账户上。老婆在ATM上看到每月工资还跟以前一样，我觉得金融科技让我日子更滋润了。”

在金融科技滋润下的我们，真的做到足不出户就能理财、贷款、支付。你的衣食住行、吃喝玩乐统统化成一个个数据，汇成了一个你自己都没意识到真正的你。

以积木拼图集团旗下的P 2P平台积木盒子为例，平台可以凭借自动化资产管理体统，经过你的授权后，帮助你对你所偏好的融资项目进行分散化的自动投标。技术的创新，让理财也更简单。

董骏认为：“中国互联网以及线上大数据的发展，让金融的场景不断在更新，技术与人的习惯也在更新。现在的阶段是金融行业发展过程中的质量改进、效率改进和产能改进。”

信贷是金融的重要领域。P2 P进入中国的十年，是国内信贷线上化的重要十年。

由此带来了金融科技基础设施的完善、移动支付的普及、征信大数据的积累、反欺诈模型的不断迭代。艾瑞咨询的数据显示，2017年，泛线上信贷领域交易规模超过10万亿，这是金融行业质的提升。

2017年，我国金融科技企业的营收总规模达到6541.1亿元，同比增速55.2%，2020年预计将达到19704.9亿元。

线上金融，这里是BAT以及垂直领域的新金融机构都一直在争夺的战场。来自中国的弯道超车

金融科技一直被看作中国赶超欧美的路径。在美国华尔街工作多年的董骏持同样的观点，他认为：“中国的金融科技是很有可能实现弯道超车的。”

董骏将美国与中国的市场环境进行了对比。他认为，美国金融业最快速发展阶段并不是互联网时代，所以优势技术以线下运用为主。美国线下体系的管理以及用户体验长期是全世界最好的国家之一。

而中国不一样。线下金融机构覆盖的人群很少，有了互联网后，线上的交易场景、金融使用场景迅速在人群、体验上形成优势。抓住消费场景在线上发展的时期，就是中国金融科技迅速发展的时期。

在美国市场，2016年人均信用卡数量3张，而中国人均信用卡数量为0.3张。但是在中国，花呗、京东白条、以及消费金融平台提供的信贷服务，早已由于方便快捷的体验，迅速普及。

出门连钱包都不带的我们，信用卡也自然地躺在钱包里。简单来说，信用卡失宠了。

正如董骏所说，消费者在线上，所以所有服务也自然会在线上。线上场景决定金融必须要用线上的风控、数据、产品、服务方法解决问题。所以中国的金融科技应该比美国要更极致。越新的市场越有机会。美国已经建立了完善的金融体系，深入人心的线下金融体验。改变一个体系和一个习惯，向来都是最难的。所以你在美国申请信用卡，还需要线下手段辅助。

但中国不一样，线上申请信用卡以及其他信贷产品，一个二维码就能支付。这年头，你可以没带银行卡、公交卡、信用卡、各种卡，但是千万不能不带手机。正因为不成熟，才有不同线路、不同场景的创新。“数据是孤岛式的，你必须自己去整合分析。而传统金融机构覆盖的领域太少，金融市场的每一个细分领域都是一片肥沃的土壤。”董骏分析。

消灭那条贷款鄙视链

金融科技是一个新词，可不是一个新行业。董骏一直认为，广义的金融科技，就是指金融效率的提升和改进。

金融科技，就是一种创新，说到底还是金融。创新有两种：形式创新、实质创新。

在董骏看来，形式创新会带来一些新兴的商业模式，而实质创新则会出现一些既有行业、既有领域内更有竞争力的玩家。竞争力，来自于几个方面的提升：资产管理的效率和效果、用户体验，以及与二者息息相关的技术更迭。

“对体验、效率、产能的创新就是实质创新的三个点。”董骏认为，“金融科技带来的实质创新不是‘把产品换一个名字或者换一个服务方法’卖给市场，而是改善技术，改善运营。”

在国企、上市公司、中小企业、小微企业这条传统贷款鄙视链中，让传统金融机构服务平均借款几万块钱的小微企业，是几乎不存在的。

积木盒子所在的整个资金资产闭环体系里，每个月有数十万甚至近百万笔信贷资产，每五秒钟新增一个信贷资产。而积木时代在线下则可以用2天时间，服务一笔银行需要半个月才能完成的贷款。这5秒钟一个新增资产的效率，就是实质创新的结果：高效地、更广泛地服务到原来享受不到金融服务的人群。这样的创新，越来越贴近我们的生活。但金融产品向来与风险密不可分，如果做不好就会影响到社会安定。

前几年，有人创新出众筹，风险频发；而2017年下半年以来，数字货币领域的ICO成为一股热潮，一波波绿油油的韭菜不分昼夜地涌进去，在空气币与交易所中顾不上分辨风险。

经历过2008年那场次贷危机的董骏，对风险一直抱有敬畏之心。他表示：“金融科技的核心还是金融，核心产品是金融产品。”金融的创新过程中，最重要的其实是安全。

董骏认为：“监管方向的判定和业务合理性的判定其实是非常一致的。对于一个公司来说，潜在的风险无论是监管敏感的还是市场敏感的，如果没有一个机制去注意它，它始终会冒出来。”

显然，积木盒子最早上线银行存管，以及小额分散的资产，就是监管与业务合理性的判定的一种表现。

结语

金融科技经历了漫长的发展期，有人进有人出，但从未有人真正怀疑过它的前景。特别是在2017年，中国金融科技企业屡屡走向资本市场。来自资本市场的认可，某种意义上来说，对更多金融科技企业的发展送去了信心。然而，金融产品创新和模式创新不断的同时，也潜伏着不同程度的风险。正如董骏所说，金融科技的核心还是金融。这条弯道处超车欧美的路径，也需要我们用心维护。